СТОИТ ЛИ ЗА KASPI ПЛЕМЯННИК НАЗАРБАЕВА?
В октябре казахстанская финансовая компания Kaspi разместила акции на Лондонской фондовой бирже и добилась большого успеха. СМИ писали, что Вячеслав Ким и Михаил Ломтадзе, основные акционеры компании, которая за несколько дней продала несколько миллионов акций, «вошли в число миллиардеров». Журнал Forbes считает, что «превращение Kaspi.kz из небольшого стартапа в гиганта финансовых технологий» имеет серьезную причину, и предполагает, что к этому может иметь отношение племянник бывшего президента Казахстана Нурсултана Назарбаева Кайрат Сатыбалды.
«В основе Kaspi лежит сделка между тремя человеками и фондом прямых инвестиций на миллиарды долларов, которая, несмотря на тщательную проверку Лондонской фондовой биржи, спонсоров и регулирующих органов, вызывает целый ряд вопросов», — говорит автор Forbes.
Трое — это основные акционеры Kaspi.kz: председатель совета директоров Вячеслав Ким (ему принадлежит 25 процентов компании) и председатель правления Михаил Ломтадзе (23 процента компании) — и... «бывший инвестор и «политически влиятельный» племянник бывшего президента Казахстана Нурсултана Назарбаева Кайрат Сатыбалды», пишет издание. По словам автора, он является «видным деятелем» правящей партии «Нур Отан» и «представителем деловой и политической элиты» страны.
По словам представителя Kaspi.kz, в 2018 году Ким потратил около 390 миллионов долларов на покупку акций Kaspi, а затем передал свою долю стоимостью 500 миллионов долларов Ломтадзе за «определенное неденежное вознаграждение». По словам автора, представитель Kaspi не «пояснил», откуда Ким взял сотни миллионов долларов на покупку акций.
Менее чем за десять лет Kaspi «завоевал лидерство» в системе онлайн-платежей в Казахстане, и сейчас 68 процентов электронных транзакций страны совершаются через эту компанию.
«Kaspi, имеющий тесные связи с правительством Казахстана, превратился в неофициальный онлайн-банк [правительства], через который платят налоги и штрафы, в его отсутствие эта роль была бы отведена государственному агентству или поставщику услуг, и это расширило его использование по всей стране. Он даже помогал распределять социальные пособия во время пандемии», — пишет Forbes.
Доходы компании выросли в разы, особенно во время пандемии коронавируса.
«Успех Kaspi в Казахстане очевиден, но неясно, как таинственная смена владельцев была пропущена такими влиятельными институтами, как Morgan Stanley, Citigroup, Renaissance Capital, Управление по финансовому регулированию Великобритании и Лондонская фондовая биржа, которые внимательно следят за публичным листингом Kaspi».
По словам автора, Сатыбалды купил акции Kaspi в 2015 году и стал одним из трех основных акционеров вместе с Кимом и компанией Baring Vostok. В декабре 2017 года 30 процентов акций принадлежали Сатыбалды, 21 процент Киму и 38 процентов — Baring Vostok.
Kaspi предпринял первую попытку выйти на IPO в 2019 году. Ранее, в июле — сентябре 2018 года, Кайрат Сатыбалды полностью продал свою долю в Kaspi на Казахстанской фондовой бирже. В то же время Ким купил 39,9 миллиона акций и переписал на Ломтадзе.
За закрытыми дверьми большая династия Назарбаевых владеет большей частью банковского сектора Казахстана.
Исследователь Центра политических исследований Chatham House в Лондоне Кейт Меллинсон говорит, что передача акций из рук в руки без объяснения причин — это «типичное» поведение казахстанских корпораций. «Если бы имя Сатыбалды было среди владельцев, любое финансовое учреждение, заинтересованное в листинге, получило бы красный предупреждающий сигнал. За закрытыми дверьми большая династия Назарбаевых владеет большей частью банковского сектора [в Казахстане], и Кайрат [Сатыбалды] является самым влиятельным из этой семьи», — говорит эксперт в интервью Forbes.
Меллинсон назвала Сатыбалды «надежным племянником» Назарбаева, «основного источника политической и экономической власти» в Казахстане, и «одним из самых влиятельных закулисных игроков казахстанской политической элиты». «Другими словами, Сатыбалды — политически заметная личность, поэтому, если бы он остался в списке контролирующих акционеров до IPO, оказался бы в центре внимания надзорных организаций», — пишет автор.
По словам Досыма Сатпаева, исследователя «Группы оценки рисков», «уход Кайрата Сатыбалды из Kaspi был формальным и напрямую связан с IPO, поскольку его присутствие в списке акционеров негативно отразилось бы на репутации банка во время IPO».
«Кайрат Сатыбалды мог передать (или продать) свои акции другим акционерам, и акционеры, как номинальные собственники активов, могли согласиться вернуть акции по требованию реального собственника с учетом его интересов», — предполагает Сатпаев.
«ПЕРЕХОДЯЩИЕ ИЗ РУК В РУКИ» БАНКИ
Поднимает тему казахстанских банков и автор Diplomat Паоло Сорбелло. Он пишет, что финансовые учреждения в Казахстане находятся в руках Назарбаева и окружающей его политической и деловой элиты, и предсказывает сокращение банковского сектора страны.
В начале ноября Jýsan Bank согласился приобрести конкурирующий АТФ Банк. Jýsan Bank — это обновленная версия Цеснабанка, когда-то крупного финансового учреждения, который сначала пришлось «спасать» в 2018 году, а в начале 2019 года он был приобретен First Heartland, компанией, которой эффективно управляет Назарбаев [экс-президент Казахстана], пишет автор.
Согласно данным, опубликованным на официальном сайте банка, акционерное общество First Heartland Securities является инвестиционным подразделением финансовой холдинговой компании, принадлежащей группе автономных образовательных организаций — «Назарбаев Университет», «Назарбаев Интеллектуальные школы» и «Назарбаев Фонд». Под «эффективным управлением» со стороны Назарбаева автор подразумевает то обстоятельство, что, по его мнению, эти учреждения не только названы в честь экс-президента, но и принадлежат ему иным образом.
Jýsan Bank, который приобрел АТФ Банк, стал вторым по размеру активов банком в Казахстане. На первом месте находится Народный банк, контролирующий 32 процента рынка, он, как считают, принадлежит семье средней дочери Назарбаева Динары Кулибаевой. Семь крупнейших банков Казахстана контролируют 78 процента рынка. Четыре года назад этот рынок контролировали девять банков.
Агентство финансового контроля согласилось на сделку, заявив, что это обеспечит стабильность банковского сектора страны.
«По мнению некоторых экспертов, в соглашении больше политический подтекст», — пишет автор. По его словам, АТФ Банк, «поглощенный» Jýsan Bank, последние два десятилетия перепродавался между приближенными Назарбаева. Основатель банка Булат Утемуратов, занимавший пост управляющего делами президента и секретаря Совета безопасности, в ноябре 2007 года продал 91,8 процента своих акций итальянской группе Unicredit Group за 2,1 миллиарда долларов. В 2013 году его по «очень низкой» цене приобрела компания, принадлежащая Галымжану Есенову, зятю Ахметжана Есимова, нынешнего главы Фонда национального благосостояния «Самрук-Казына» и бывшего акима Алматы.
Forbes оценил состояние Утемуратова в 2,8 миллиарда долларов.
Jýsan Bank принадлежал Адильбеку Джаксыбекову, который до февраля 2019 года занимал разные государственные должности, в том числе возглавлял администрацию президента Казахстана, был акимом Астаны.
«Централизация финансовых институтов в руках самых влиятельных элит в Казахстане продолжается, исполняя желание самого Назарбаева, который много лет назад говорил, чтобы в банковском секторе страны было меньше, но более сильных игроков», — пишет Сорбелло.
Во время финансового кризиса 2008 года и пандемии коронавируса в этом году правительство Казахстана предоставило миллиарды долларов помощи банкам второго уровня.
ДОЧЬ САГИНТАЕВА, «ПОКУПАЮЩАЯ ЭЛИТНУЮ ОДЕЖДУ», И ОСУЖДЕННЫЙ НА ВОСЕМЬ ЛЕТ БЫВШИЙ ЗЯТЬ
Дочь акима Алматы имеет статус «чрезвычайно важной клиентки» интернет-магазина Net-a-Porter, который привозит одежду последних модных тенденций из Европы. На уходящей неделе британская Financial Times подробно рассказала, как Меруерт Ибрагим, «путешествующая между Лондоном, Казахстаном и Дубаем», покупает дорогую брендовую одежду. Между тем ее бывший муж Бахыт Ибрагим был признан виновным в хищении банковских средств и приговорен ко многим годам лишения свободы.
Репортер Financial Times поделился о пережитом в роли EIP-клиента (extremely important person, или «чрезвычайно важная персона». — Ред.) известного интернет-магазина Net-a-Porter, торгующего одеждой брендов класса люкс. «Как вы понимаете, они важнее VIP, и ритейлеры этим званием награждают тех, кто больше всего тратит», — пишет автор. По его словам, статус EIP дает постоянным клиентам множество преимуществ, которые не предоставляются «обычным людям», такие как «персональный шоппер, премиальная доставка, приглашение на специальные мероприятия». Они также могут приобретать новые модели одежды раньше, чем те попадают на сайт, дважды в год могут воспользоваться услугами персонального шоппера и имеют право делать предварительный заказ за шесть месяцев.
Чтобы стать EIP, необходимо совершить покупку на определенную сумму в любой категории, но Net-a-Porter не разглашает ее размеры. На счету корреспондента Financial Times, в течение недели изучавшего работу сайта, временно заморозили 10 тысяч фунтов (5 миллионов 662 тысячи тенге) за обладание этим статусом.
По данным FT, дочь Бакытжана Сагинтаева, сейчас занимающего пост акима крупнейшего города страны Алматы, Меруерт Ибрагим, основательница казахстанской версии модного проекта Buro24 /7 (на сайте проекта указано имя Меруерт Абдир, Абдир — имя отца Сагинтаева), уже три года является «чрезвычайно важной покупательницей» Net-a-Porter.
У нее есть персональный шоппер Кундуз, которую она называет «скорее подругой». Ибрагим рассказала FT о преимуществах статуса EIP, таких как предварительный заказ одежды перед публикацией на сайте и участие в мероприятиях, организованных Net-a-Porter.
Репортер издания также рассказал о ценах на брендовую одежду. Сапоги стоят 585 фунтов стерлингов (331 тысяча тенге), блузка — 515 (291 тысяча тенге), сумка — 1 250 (707 тысяч тенге), плащ — 2 175 фунтов стерлингов (миллион 231 тысяча тенге).
16 ноября Алмалинский районный суд Алматы вынес приговор в отношении 37 человек по делу о хищении средств в Bank RBK, в том числе Бахыта Ибрагима, бывшего акционера Qazaq Bank и бывшего зятя Сагинтаева. Он был женат на Меруерт Ибрагим. Бахыт Ибрагим приговорен к восьми годам лишения свободы с конфискацией имущества. Согласно постановлению суда, вместе с банкиром Жомартом Ертаевым он в течение многих лет занимался хищением средств Bank RBK. Он был арестован в Германии в апреле 2018 года, а затем экстрадирован в Казахстан.
КОММЕНТАРИИ